Стратегия с использованием кредитного плеча для торговли волатильными акциями китайских интернет-компаний демонстрирует растущую популярность среди институциональных инвесторов. Основными инструментами выступают акции таких компаний как Alibaba Group, Tencent Holdings и Baidu, торгуемые на биржах Гонконга и США. Активность сосредоточена вокруг производных финансовых инструментов и маржинальной торговли.
Согласно данным за первый квартал 2024 года, средний дневной объем торговли с использованием кредитного плеча в сегменте китайских интернет-активов превысил 2.8 миллиарда долларов США. Ключевыми событиями, повлиявшими на волатильность, стали публикация квартальных отчетов компаний 15 марта и заявления регуляторов КНР относительно цифровой экономики. Коэффициент левериджа в стратегиях варьируется от 3:1 до 5:1 при пороговом значении маржи в 25%.
Текущая ситуация на рынке характеризуется повышенной чувствительностью к макроэкономическим показателям Китая и торговым отношениям с США. Аналитики Bloomberg и Reuters отмечают, что дальнейшее развитие стратегии будет зависеть от динамики индекса Hang Seng и политики Народного банка Китая. Прогноз на второй квартал 2024 года предполагает сохранение волатильности в диапазоне 12-18% для указанного сегмента акций.