ILCG: Хорошая, но не лучшая альтернатива SCHG
На фоне растущего интереса инвесторов к стратегиям роста с фокусом на крупные компании, ETF iShares Morningstar Growth ETF (ILCG) привлекает внимание как потенциальная альтернатива более популярному Schwab U.S. Large-Cap Growth ETF (SCHG). Оба фонда ориентированы на акции американских компаний с высоким потенциалом роста, однако анализ их структуры и эффективности выявляет ключевые различия, влияющие на инвестиционную привлекательность.
По данным на 20 октября 2023 года, активы под управлением SCHG составляют 16.8 миллиарда долларов против 2.1 миллиарда долларов у ILCG. Ключевое различие заключается в методике отбора активов: ILCG следует индексу Morningstar US Large-Mid Cap Broad Growth Index, охватывающему 228 позиций, тогда как SCHG реплицирует индекс Dow Jones U.S. Large-Cap Growth Stock Index, содержащий 230 компонентов. В топ-10 холдингов обоих фондов входят такие компании как Apple, Microsoft, Amazon и Nvidia, однако их вес в SCHG составляет 55.8% против 46.2% в ILCG. Годовая комиссия за управление ILCG установлена на уровне 0.04%, что несколько выше показателя SCHG в 0.03%.
Текущая ситуация на рынке акций роста характеризуется повышенной волатильностью на фоне ожиданий относительно дальнейшей денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы. Аналитики Bloomberg Intelligence отмечают, что более высокая концентрация SCHG в секторе технологических компаний (59% против 51% у ILCG) может обеспечивать большую доходность в периоды рыночного роста, но одновременно увеличивает риски при коррекциях. Прогнозы экспертов из Morningstar указывают на сохранение интереса к ETF роста в среднесрочной перспективе, при этом выбор между ILCG и SCHG будет определяться индивидуальной толерантностью инвесторов к риску и предпочтениями в диверсификации портфеля.