Китай может разрешить Alibaba и ByteDance покупать новые чипы Nvidia – The Information

Китайские регуляторы рассматривают возможность смягчения ограничений на закупку передовых чипов Nvidia для крупнейших технологических компаний страны, включая Alibaba Group и ByteDance. По данным издания The Information, речь идет о разрешении на приобретение ускорителей H200 и, в перспективе, более новых моделей, что может стать первым значительным послаблением экспортного контроля со стороны Пекина за последние годы.

Суть возможного решения и его участники

Согласно информации, опубликованной The Information со ссылкой на источники, знакомые с ходом обсуждений, китайские власти изучают варианты частичной отмены неформальных запретов на импорт чипов американского производителя Nvidia. Основными бенефициарами потенциального решения названы Alibaba Group и ByteDance — две крупнейшие по капитализации и выручке технологические структуры Китая, активно развивающие собственные направления в области искусственного интеллекта и облачных вычислений.

Источники уточняют, что рассматривается разрешение на закупку графических ускорителей H200 — модели, которая была представлена Nvidia в конце 2023 года как промежуточное решение между флагманским H100 и будущими архитектурами Blackwell. Ранее поставки этих чипов в Китай были фактически заблокированы как американскими экспортными правилами, так и встречными ограничениями со стороны Пекина, рекомендовавшего национальным компаниям воздерживаться от приобретения американской продукции.

По данным The Information, обсуждения находятся на ранней стадии, окончательное решение не принято, а официальные представители Alibaba, ByteDance, Nvidia и государственных органов КНР ситуацию не комментируют. Отмечается, что инициатива может быть связана с необходимостью поддержания конкурентоспособности китайских AI-разработок на фоне глобальной гонки в сфере генеративных моделей.

Технические и рыночные параметры возможных поставок

Nvidia H200 представляет собой ускоритель на архитектуре Hopper, оснащенный 141 ГБ памяти HBM3e с пропускной способностью 4,8 ТБ/с. По сравнению с предшественником H100, модель H200 обеспечивает прирост производительности в задачах инференса больших языковых моделей до 60–90 процентов, что критически важно для компаний, развертывающих собственные AI-сервисы. Ориентировочная стоимость одного чипа на мировом рынке составляет от 30 до 40 тысяч долларов США, однако для китайских заказчиков цена может быть выше из-за логистических и регуляторных издержек.

Alibaba через свое облачное подразделение Alibaba Cloud и ByteDance, развивающая модели семейства Doubao и инфраструктуру для TikTok, являются крупнейшими потребителями вычислительных мощностей в регионе. По оценкам аналитической компании SemiAnalysis, совокупный спрос этих двух компаний на AI-ускорители в 2024–2025 годах оценивается в 200–300 тысяч единиц, что сопоставимо с объемами закупок ведущих американских гиперскейлеров. До введения жестких ограничений Alibaba и ByteDance обеспечивали значительную часть выручки Nvidia в Китае, которая по итогам 2023 финансового года составляла около 17 процентов от общего дохода компании.

Введение ограничений привело к тому, что Nvidia была вынуждена разработать специальные версии чипов для китайского рынка — A800 и H800, а затем H20, которые соответствовали американским экспортным правилам по производительности. Однако в 2024 году Пекин рекомендовал национальным компаниям сократить закупки даже этих урезанных моделей, стимулируя переход на собственные решения, такие как Ascend от Huawei. По данным Reuters, объем поставок H20 в Китай в 2024 году сократился более чем на 70 процентов по сравнению с первоначальными планами.

Регуляторный контекст и позиция США

Возможное смягчение китайских ограничений происходит на фоне сохранения жесткой экспортной политики США. Министерство торговли США с 2022 года последовательно ужесточает правила поставок передовых полупроводников в Китай, охватывая не только сами чипы, но и оборудование для их производства, а также программное обеспечение для проектирования. В декабре 2024 года американские власти объявили о новом раунде ограничений, затронувшем 140 китайских компаний, включая производителей чипов и поставщиков оборудования.

При этом в январе 2025 года администрация США ввела так называемое правило AI Diffusion, которое устанавливает квоты на поставки AI-чипов в различные страны мира. Китай отнесен к наиболее ограничительной категории, что фактически запрещает прямые поставки H200 и более мощных ускорителей без специальных лицензий. Любое смягчение со стороны Пекина, таким образом, не гарантирует автоматического возобновления поставок — оно лишь устраняет одно из двух препятствий.

Эксперты отмечают, что даже в случае получения разрешений от китайских регуляторов, Alibaba и ByteDance столкнутся с необходимостью получения экспортных лицензий от американского правительства. Вероятность одобрения таких лицензий при текущей администрации оценивается как низкая, особенно в свете заявлений о необходимости сохранения технологического преимущества США в сфере ИИ. Тем не менее, сам факт обсуждения в Китае возможности закупок H200 может сигнализировать о переоценке стратегии

Таким образом, даже если Пекин действительно решит ослабить неформальные ограничения на закупку H200, это не приведёт к автоматическому возобновлению полноценных поставок: ключевым барьером остаются экспортные правила США, а вероятность получения соответствующих лицензий при текущей администрации оценивается как крайне низкая. Для Alibaba и ByteDance это означает необходимость параллельно развивать два трека — дипломатично добиваться доступа к передовым американским ускорителям и одновременно наращивать ставку на собственные и локальные решения вроде Huawei Ascend. Сам факт таких обсуждений в Китае показывает, что Пекин балансирует между курсом на технологический суверенитет и прагматичной потребностью в вычислительных мощностях для конкурентоспособных AI-продуктов, и именно от этого баланса будет зависеть расстановка сил на глобальном рынке искусственного интеллекта в ближайшие годы.