SCOR объявляет о запуске публичного предложения о покупке и эмиссии субординированных облигаций
**Резюме:** 2 сентября 2025 года французская перестраховочная группа SCOR SE опубликовала пресс-релиз (№14), в котором объявила о двух ключевых корпоративных действиях: запуске упрощенного публичного предложения о покупке (OPA) и одновременной эмиссии новых субординированных облигаций. Эти меры направлены на оптимизацию структуры капитала компании и укрепление ее финансовой устойчивости на фоне динамичной ситуации на глобальном страховом рынке.
Согласно официальному заявлению, публичное предложение о покупке нацелено на выкуп существующих субординированных облигаций, подлежащих погашению в краткосрочной и среднесрочной перспективе. Параллельно компания инициировала размещение новых субординированных обязательств. Конкретные объемы эмиссии и детали предложения, включая купонную ставку и конечный объем привлечения, будут определены по итогам букинга инвесторов. Данные операции координируются консорциумом международных инвестиционных банков, выступающих в качестве организаторов.
Указанные финансовые операции являются частью долгосрочной стратегии SCOR по управлению капиталом. Замена старых долговых инструментов на новые позволяет компании продлить сроки долга, оптимизировать процентные расходы и укрепить капитальную базу в соответствии с регуляторными требованиями, в частности, Solvency II. По состоянию на первое полугодие 2025 года группа SCOR демонстрирует стабильные операционные показатели, а коэффициент платежеспособности (SCR ratio) остается в пределах целевого диапазона.
Ожидается, что успешная реализация OPA и размещение новых облигаций окажут положительное влияние на кредитные рейтинги SCOR, которые на текущий момент подтверждены агентствами Moody’s и S&P Global Ratings на уровне «A2» и «A» соответственно. Данные шаги укрепляют позиции компании для реализации стратегических целей на 2026–2028 годы, включая дальнейшую диверсификацию портфеля и расширение присутствия на рынках Азии и Латинской Америки. Аналитики ожидают, что оптимизация структуры капитала повысит финансовую гибкость SCOR в условиях растущей волатильности на рынке перестрахования.