SCOR завершил успешное предложение о выкупе субординированных облигаций на сумму 300 млн евро
**Париж, 9 сентября 2025 года** – Французская перестраховочная группа SCOR SE объявила о завершении операции по выкупу субординированных облигаций, направленной на оптимизацию структуры капитала и снижение долговой нагрузки. Операция проводилась в рамках общей стратегии управления финансовыми рисками и укрепления балансовых показателей компании.
Согласно официальным данным, опубликованным в коммюнике от 9 сентября 2025 года (номер 16), компания предложила выкуп двух выпусков субординированных облигаций:
— Выпуск с купоном 4.375% и датой погашения в 2031 году (ISIN: FR001400JX25)
— Выпуск с купоном 4.625% и датой погашения в 2034 году (ISIN: FR001400NU48)
Общий объем выкупа составил 300 млн евро. Цены выкупа установлены на уровне 98.5% от номинальной стоимости для облигаций 2031 года и 99.2% для облигаций 2034 года. Прием заявок от инвесторов осуществлялся с 3 по 8 сентября 2025 года включительно.
Финансовые аналитики отмечают, что данная операция позволит SCOR сократить ежегодные процентные расходы приблизительно на 13.5 млн евро. Коэффициент финансового левериджа компании, который по состоянию на 30 июня 2025 года составлял 26.8%, после завершения выкупа улучшится примерно на 1.2 процентных пункта. Операция финансировалась за счет свободных денежных потоков и не повлияет на целевые показатели капитализации группы (SCOR целевой коэффициент достаточности капитала сохраняется на уровне 185%-200%).
Ожидается, что успешное завершение выкупа положительно скажется на кредитных рейтингах группы. Moody’s и S&P Global Ratings ранее подтвердили рейтинги SCOR на уровне «A2» и «A+» соответственно со стабильным прогнозом. В среднесрочной перспективе компания планирует продолжить оптимизацию структуры долга, что может включать дополнительные операции по рефинансированию в благоприятных рыночных условиях. Реализованная операция соответствует стратегическим целям SCOR на 2025-2027 годы, направленным на повышение финансовой гибкости и устойчивости бизнес-модели.